Действие разворачивается в сказочном мире, где волшебник Калдорф изгоняет из королевства эльфов злую колдунью Дризельду, но позволяет остаться ее племяннице Афине. Годы спустя последняя вырастает доброй знахаркой и создает приют для брошенных животных, где живут Том и Джерри. В разгар очередного конфликта главные герои вылавливают из воды загадочное светящееся яйцо, откуда появляется детеныш огнедышащего дракона. За малышом начинает охотиться злобная Дризельда, но кот и мышонок становятся на его защиту и хотят вернуть матери-дракону.