Авантюрист и искатель приключений Кот в сапогах спасает из беды очаровательную Дульсинею, которая не торопится заводить новых знакомств и спешит скрыться в ущелье, где с помощью тайного заклинания возвращается к себе домой, в легендарный город Сан-Лоренцо, скрытый от любопытных глаз за магическим барьером. Последовав за ней следом, Кот знакомится с причудливыми местными жителями, сумасшедшим пожилым алхимиком Артефиусом, суровой наставницей сиротского приюта, сеньорой Сапатой, боязливым мэром Теморосо, а также находит в храме сокровищницу, откуда крадет золотую монету. Своим опрометчивым поступком главный герой рушит защитное заклинание и теперь вынужден самостоятельно оберегать Сан-Лоренцо от набегов преступников.