События разворачиваются в 1954 году в Испании, где диктатор Франсиско Франко подавляет любое инакомыслие и отправляет неугодных в тюрьмы и на принудительные работы. Богатый и успешный Грегорио Фалькон призывает своего сына Габино вернуться из Мексики, где он провел последние 10 лет, на родину, чтобы женить его на Каэтане, дочери своих деловых партнеров из семейства Алдама. К всеобщему удивлению родных и близких юноша приезжает домой в сопровождении Лазаро, молодого артиста балета, с которым его объединяет нечто большее, чем просто дружба...