Молодой наследник большого состояния Ларри Тэлбот прибывает из Америки в родной Уэльс, чтобы похоронить недавно умершего брата и помириться с отцом, пожилым аристократом. Вечером он оказывается в компании двух красивых девушек — работницы антикварного магазина Гвен и ее подружки Дженни. В лесу возле цыганского табора троица подвергается нападению волка: зверь погибает в схватке, но перед смертью успевает загрызть Дженни и серьезно покусать Ларри. Вскоре главный герой узнает страшную правду, что был покусан оборотнем, а значит обречен разделить его судьбу.