В начале 1930-х годов в Шанхае был сформирован так называемый «Отряд по ликвидации предателей», чтобы тайно противостоять японской интервенции и наказывать коллаборационистов. Их героические действия привлекают внимание патриотически настроенного главаря местной банды по имени Ху Байе, который предлагает свою помощь в борьбе с врагом. Он присоединяется к секретной операции по убийству высокопоставленного японского офицера Курокавы, который возглавляет аналитический центр по подготовке военного вторжения в Китай.